電大開放教育《證券投資學(xué)》考試小抄.doc

《電大開放教育《證券投資學(xué)》考試小抄.doc》由會員分享，可在線閱讀，更多相關(guān)《電大開放教育《證券投資學(xué)》考試小抄.doc（12頁珍藏版）》請?jiān)谘b配圖網(wǎng)上搜索。

電大證券投資學(xué)考試小抄 單選題 1、世界最大的股票交易所是(B)A．倫敦股票交易所B．紐約股票交易所C．東京股票交易所D．香港聯(lián)合交易所 2、(A)于1882年和瓊斯合伙創(chuàng)辦“道-瓊斯公司”和報(bào)紙《午后新聞簡訊》。后改版為《華爾街日報(bào)》。1884年首次編制美國股票價格平均指數(shù)，后成為著名的道-瓊斯股票指數(shù)。A．查爾斯?道B．馬柯維茨C．托賓D．薩繆爾森 3、中國人自己創(chuàng)辦的第一家證券交易所是(D) A．上海股份工所B．上海公業(yè)公所C．上海證券物品交易所D．北平證券交易所 4、(A)認(rèn)為不管是股票還是商品價格的波動，都與大自然的潮汐一樣，一浪跟著一波，周而復(fù)始，具有相當(dāng)程度的規(guī)律性，展現(xiàn)出周期循環(huán)的特點(diǎn)，任何波動均有跡有循。A．波浪理論B．隨機(jī)漫步理論C．道氏股價波動理論 D．相反理論 5、按照證券投資品種的不同,可以把證券投資風(fēng)險(xiǎn)劃分為(A) A．股票投資風(fēng)險(xiǎn)和債券投資風(fēng)險(xiǎn)B．系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)和非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)C．個人投資風(fēng)險(xiǎn)和機(jī)構(gòu)投資風(fēng)險(xiǎn)D．場內(nèi)交易風(fēng)險(xiǎn)和場外交易風(fēng)險(xiǎn) 6、按照證券投資風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生根源和造成影響的不同，可以把證券投資風(fēng)險(xiǎn)劃分為(B)A.股票投資風(fēng)險(xiǎn)和債券投資風(fēng)險(xiǎn)B.系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)和非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)C.個人投資風(fēng)險(xiǎn)和機(jī)構(gòu)投資風(fēng)險(xiǎn)D.場內(nèi)交易風(fēng)險(xiǎn)和場外交易風(fēng)險(xiǎn) 7、證券公司長期投資按年末余額的(C)差額提取投資風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備；按稅后利潤的（）提取一般風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備。 A．5%,10%B．2%,5%C．1%,10% D．10%,1% 8、社會保障基金的投資范圍規(guī)定，用于銀行存款和國債的投資比例是(B) A.不高于50%B.不低于50%C.不低于40% D.不低于10% 9、由證券公司辦理的證券發(fā)行稱為(D) A．私募發(fā)行B．公募發(fā)行C．自辦發(fā)行D．承銷發(fā)行 10、證券市場中介機(jī)構(gòu)包括證券登記公司、證券投資咨詢公司、會計(jì)師事務(wù)所、資產(chǎn)評估事務(wù)所、律師事務(wù)所、證券信用評級機(jī)構(gòu)和(D)等機(jī)構(gòu)。A．證券交易所B．證券業(yè)協(xié)會C．證券沙龍D．證券公司 11、(B)是指個人投資者通過購買不同證券組合類型的投資基金，形成資金集合后再選擇證券品種進(jìn)行投資的方式。A．直接投資B．間接投資C．機(jī)構(gòu)投資D．個人投資 12、運(yùn)用組合投資理論，選擇各種證券，進(jìn)行匹配結(jié)合，可以(C) A．杜絕風(fēng)險(xiǎn) B．平衡風(fēng)險(xiǎn)C．降低風(fēng)險(xiǎn)D．消除風(fēng)險(xiǎn) 13、新股在二級市場上市首日，其即時行情顯示的前收盤價格是其(D) A．最高價B．最低價C．開盤價D．發(fā)行價 14、公司最近(B)連續(xù)盈利，發(fā)行的A股才可以上市交易。A．兩年B．三年 C．四年D．五年 15、上海證券交易目前規(guī)定：在開盤集合競價的時間內(nèi)(B) A．接受撤單申B．不接受撤單申報(bào)C．接受交易和撤單申報(bào)D．不接受交易和撤單申報(bào) 16、我國證券公司向客戶收取的A股交易的傭金最高為交易金額的(B) A．1‰B．2‰C．3‰D．4‰ 17、投資者要進(jìn)行記賬式債券的買賣，就必須在(A)設(shè)立賬戶。 A．證券交易所B．中國人民銀行C．工商銀行D．中國銀行 18、債券代表債券投資人對公司資產(chǎn)的(D) A．所有權(quán)B．處置權(quán)C．支配權(quán)D．債權(quán) 19.把債券分為政府債券、金融債券和公司債券的依據(jù)是(A) A．按債券發(fā)行人 B．按債券體現(xiàn)內(nèi)容C．按債券上市與否D．按債券購買者 20、債券代表債券投資者對公司資產(chǎn)的(D)A．所有權(quán)B．處置權(quán)C．分配權(quán)D．債權(quán) 21、封閉式基金具有固定的封閉期，通常在(D)年以上A．10年B．15年C．20年D．5年 22、基金管理人和托管人之間的關(guān)系是(C)的關(guān)系。A．所有者和監(jiān)督者B．委托和受托C．經(jīng)營者和監(jiān)管者D．委托代理 23、美國稱證券投資基金為(C) A．證券投資信托基金B(yǎng)．單位信托基金C．共同基金D．證券投資基金 24、(B)的主要業(yè)務(wù)是發(fā)起設(shè)立基金和管理基金A．基金持有人B．基金管理人C．基金托管人D．基金投資者 25、在金融期貨交易中,大多數(shù)金融期貨合約采取(A)的結(jié)算方式A．對沖B．實(shí)物交割C．現(xiàn)金交割D．轉(zhuǎn)手交易 26、期貨合約是由(C)統(tǒng)一制定的A．證券交易所B．中國證監(jiān)會C．期貨交易所 D．財(cái)政部 27.(C)是基準(zhǔn)利率 A．回購利率和再貼現(xiàn)率B．回購利率和同業(yè)拆借利率C．再貼現(xiàn)率和同業(yè)拆借利率D．再貼現(xiàn)率,回購利率和同業(yè)拆借利率 28、(B)只能在期權(quán)到期日執(zhí)行，既不能提前,也不能推遲。A．賣出期權(quán) B．歐式期權(quán)C．美式期權(quán)D．看漲期權(quán) 29、一般來講，期權(quán)合約剩余的有效時間越長，則期權(quán)價格越(A)A．高B．低C．不變D．不確定 30、實(shí)值期是指期權(quán)的內(nèi)在價值為(B)A．負(fù)B．正C．零D．任意數(shù) 31、(D)不屬于宏觀經(jīng)濟(jì)分析 A．價格總水平分析B．銀行貸款總額分析C．經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)分析D．區(qū)位分析 32、GDP的三種計(jì)算方法是(C)A．價值法,收入法,支出法 B．價值法,收入法,生產(chǎn)法C．支出法,收入法,生產(chǎn)法D．價值法,支出法,生產(chǎn)法 33、K線圖的陽線表示(D)A．開盤價高于收盤價．開盤價等于收盤價C．收盤價等于最低價D．收盤價高于開盤價 34、(B)是用統(tǒng)計(jì)處理的方式，將若干天的股票價格加以平均，然后連接成一條線，用來觀察股價變動趨勢A．趨勢線B．移動平均線C．漲跌比率D．超買超賣線 35、以下哪個公式是凈資產(chǎn)收益率的計(jì)算公式(B)A．每股市價/每股收益 B．凈利潤/平均凈資產(chǎn)C．主營業(yè)務(wù)利潤/主營業(yè)務(wù)成本D．凈利潤/銷售 36、由心理線公式計(jì)算出來的百分比值，超過75時為超買，低于(B)時為超賣A．20B．25C．50 D.30 37、動向指數(shù)又叫移動方向指數(shù)或趨向指數(shù)，是屬于(C)的技術(shù)性指標(biāo)。A．成交量分析B．平均數(shù)分析C． 趨勢分析D．人氣分析 38、市盈率反映單靠普通股的收益要多長時間才可收回購買股票的投資，其投資收益率是多少，其計(jì)算公式為(A)A．普通股每股市價/普通股每股收益B．普通股每股收益/普通股每股市價C．年度末股東權(quán)益/年度末普通股數(shù) D．股東權(quán)益總額/資產(chǎn)總額 * 100% 39、若流動比率大于1，則下列說法正確的是(A)A．營運(yùn)資金大于零B．短期償債能力絕對有保障C．速動比率大于1D．現(xiàn)金比率大于20% 40、二板市場最初是由(B)創(chuàng)建的。A．英國B．美國 C．加拿大D．日本 多選題 1、證券投資的功能包括(ABCDE) A．籌集資金的功能B．配置資本的功能C．發(fā)展信用的功能D．調(diào)控經(jīng)濟(jì)的功能E．分散風(fēng)險(xiǎn)的功能 2、資本證券是擁有一定量的資本所有權(quán)和收益索取權(quán)的憑證。資本證券包括(BDE)A．本票B．股票 C．支票D．債券E．基金 3、全額交易結(jié)算資金制度(AB)A．是一種證券交易風(fēng)險(xiǎn)防范制度B．是我國證券公司的所有業(yè)務(wù)都必須遵守的制度C．是世界上的發(fā)達(dá)國家普遍采用的制度D．是有利于減少證券交易風(fēng)險(xiǎn)的制度 4、對于證券公司來說，風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)察主要體現(xiàn)在(ABD)幾個方面A．事先預(yù)警B．實(shí)時監(jiān)控C．內(nèi)部監(jiān)察D．事后監(jiān)察 5、機(jī)構(gòu)投資者面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)是(ABCDE)A．經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn) B．自營業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)C．承銷業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)D．內(nèi)部管理風(fēng)險(xiǎn)E．結(jié)算業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn) 6、我國股市散戶眾多的弊病在于(ABCD)A．投機(jī)性強(qiáng)，容易導(dǎo)致股市狂漲狂跌B．易受莊家左右C．不利于參與對上市公司治理結(jié)構(gòu)的改革D．換手率高 7、2 股份公司的組織機(jī)構(gòu)一般由(ABC)組成A．股東大會B．董事會C．監(jiān)事會D．經(jīng)理班子 8、3 股票場外交易的形式，包括(ACD)A．柜臺市場B．第二市場C．第三市場D．第四市場 9、發(fā)行人在確定債券期限時，要考慮的因素主要有(ABC) A．資金使用方向B．市場利率變化C．債券變現(xiàn)能力D．發(fā)行費(fèi)用 10、確定債券票面金額，要考慮的因素有(BCD) A．資金使用方向 B．發(fā)行對象C．市場資金供給情況D．發(fā)行費(fèi)用 11、對于商業(yè)銀行所從事的基金業(yè)務(wù)，目前主要指(BD)，由中國人民銀行和中國證監(jiān)會一起共同實(shí)行監(jiān)管職責(zé)。A．基金發(fā)行B．基金托管C．基金申購D．基金代銷E．基金贖回 12、封閉式基金按照發(fā)行對象和范圍來劃分，可以分為(CD)A．網(wǎng)上發(fā)行B．網(wǎng)下發(fā)行C．公募發(fā)行D．私募發(fā)行E．包銷發(fā)行 13、利率期貨的種類包括(ABCD) A．國庫券期貨B．歐洲美元定期存款期貨C．美國中期國債期貨D．美國長期國債期貨 14、股票指數(shù)期貨的套利交易包括(ABC)A．跨月份套利B．跨市場套利C．跨品種套利D．跨合約套利 15、某投資人預(yù)期某種標(biāo)的物價格將下降，他可以(BC)A．賣出看跌期權(quán)B．賣出看漲期權(quán)C．買入看跌期權(quán)D．買入看漲期權(quán) 16、國民經(jīng)濟(jì)總體指標(biāo)主要有(BCD)。A．GDP和工業(yè)增加值B．失業(yè)率和通貨膨脹C．貨幣供應(yīng)量D．國際收支 17、下列屬于圖形分析方法的有(ABC)A．線形圖B．柱狀圖C．K線圖D．超買超賣線 18、下列關(guān)于隨機(jī)指數(shù)的說法正確的是(ABD) A．隨機(jī)指數(shù)是一種較短期，敏感指標(biāo)B．分析比較全面D．隨機(jī)指數(shù)的典型背馳準(zhǔn)確性頗高 19、對于上市公司最重要的財(cái)務(wù)指標(biāo)包括(ABD)A．每股收益B．每股凈資產(chǎn)C．流動比率D．凈資產(chǎn)收益率 E．存貨周轉(zhuǎn)率 20、債券的主要形式有(ABCDE)A．普通債券B．浮動利率票據(jù)C．可轉(zhuǎn)換債券D．零息票債券E．雙幣債券等形式 判斷題 1、貨幣證券是指本身能使持有人或第三者取得貨幣索取權(quán)的有價證券。如股票和債券等。 錯誤 2、有價證券是指經(jīng)證券機(jī)關(guān)核準(zhǔn)，并在證券交易所注冊登記，獲得交易所內(nèi)公開買賣資格的證券。 錯誤 3、息社會自身的發(fā)展必然要求突破實(shí)物資本的限制，實(shí)現(xiàn)社會財(cái)富的虛擬化和信用化，才能滿足網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的發(fā)展要求，形成與信息社會相適應(yīng)的財(cái)富存在形式。正確 4、資本證券是擁有一定量的資本所有權(quán)和收益索取權(quán)的憑證。它包括股票、債券、基金證券及其衍生品種。正確 5、x財(cái)政部頒布的“證券公司財(cái)務(wù)制度”中規(guī)定了證券公司應(yīng)提取壞賬準(zhǔn)備。提取壞賬準(zhǔn)備的標(biāo)準(zhǔn)是按照每年年末應(yīng)收賬款余額的3% 錯誤 6.1998年8月，國務(wù)院批準(zhǔn)了《證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)體制改革方案》，決定理順監(jiān)管體制，完善監(jiān)管體系，加強(qiáng)對全國證券、期貨業(yè)的集中統(tǒng)一監(jiān)管。根據(jù)這一方案，中國人民銀行的證券監(jiān)管職能全部移交證監(jiān)會；撤消國務(wù)院證券委，其職能并入證監(jiān)會。 正確 7、xxx“證券公司財(cái)務(wù)制度”中規(guī)定：證券公司自營證券可根據(jù)自營證券的總市價低于總成本的差額，按年提取和清算跌價準(zhǔn)備。 正確 8、在證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)中，客戶是委托人，證券經(jīng)紀(jì)商是受托人。正確 9、做市商制度是不同于競價交易方式的一種證券交易制度，一般為柜臺交易市場所采用。 正確 10、同時從事證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)和自營業(yè)務(wù)的證券公司，必須在經(jīng)營這些業(yè)務(wù)時實(shí)行嚴(yán)格的“防火墻”制度。 正確 11、委托型或間接型投資是指個人投資者通過購買不同證券組合類型的投資基金，形成資金集合后再選擇證券品種進(jìn)行間接投資的方式。 正確 12、利率固定的情況下，預(yù)期未來市場利率水平要上升，意味著今后股票的行市上升 錯誤 13、運(yùn)用組合投資理論，選擇各種證券，進(jìn)行匹配結(jié)合，以便有效地杜絕投資中的風(fēng)險(xiǎn)，增加投資收益。 錯誤 14、股票流通價格是反映國民經(jīng)濟(jì)動向的“晴雨表”。正確 15、證券清算和交割兩個過程統(tǒng)稱為證券結(jié)算。正確 16、在公司股權(quán)日益分散的情況下，一般要掌握公司的50%的股份，就可以實(shí)現(xiàn)對公司的控股。 錯誤 17、目前,證券交易所每日開盤時采用連續(xù)競價方式,在日常交易中采用集合競價方式。錯誤 18、進(jìn)利率債券的利率隨著時間的推移，后期利率將比前期利率更高，呈累進(jìn)狀。 正確 19、現(xiàn)債券的實(shí)際利息是發(fā)行價格與票面金額的差額。正確 20、債券償還期限是指債券從發(fā)行之日起至償清本金之日止的時間。 錯誤 21、開放式基金的投資人可以在首次發(fā)行結(jié)束后，立即向投資管理人或中介機(jī)構(gòu)提出購買和贖回申請。 錯誤 22、我國規(guī)定開放式基金的申購手續(xù)費(fèi)不得超過申購金額的5%，實(shí)際操作中，一般低于2%。 正確 23、開放式基金可以進(jìn)行長期投資，封閉式基金不能全部用來投資。 錯誤 24、基金管理人與基金托管人之間是委托與受托關(guān)系。 錯誤 25、歐洲美元定期存款期貨的最小變動價位是0.01%。正確 26、世界上首次推出外匯期貨的交易所是芝加哥期貨交易所。 錯誤 27、股票指數(shù)期貨到期后采用“現(xiàn)金結(jié)算”，而不用股票作實(shí)物交割。正確 28、歐式期權(quán)的購買者只能在期權(quán)到期日這一天行使其權(quán)利。 正確 29、剩余期限對期權(quán)價格的影響直接作用在時間價值上，對期權(quán)的內(nèi)在價值并無影響。正確 30、一般地說，標(biāo)的資產(chǎn)的收益率越高，看漲期權(quán)的價格越高。錯誤 31、( )每股收益多,意味著分紅一定也多。 錯誤 32、二板市場上市標(biāo)準(zhǔn)高，同時有高風(fēng)險(xiǎn)性。 錯誤 33、處于行業(yè)生命周期幼稚期的企業(yè)更適合投資人而非投機(jī)者 錯誤 34、“不做假賬”是會計(jì)人員的基本職業(yè)道德和行為準(zhǔn)則，所有會計(jì)人員必須以誠信為本，操守為重，堅(jiān)持準(zhǔn)則，不做假賬。 正確 35、ＤＩＦ與ＭＡＣＤ在０以上，大勢屬空頭市場。ＤＩＦ與ＭＡＣＤ在０以下，大勢屬多頭市場。錯誤 36、當(dāng)六日強(qiáng)弱指標(biāo)下降至２０時，表示股市有超賣現(xiàn)象，如果一旦繼續(xù)下降至１０以下時則表示已到嚴(yán)重超賣區(qū)域，股價極可能有止跌回升的機(jī)會。正確 37、布林線的帶狀區(qū)呈水平方向移動時，可以視為處于“常態(tài)范圍”。此時，股價向上穿越“上限”時，將形成短期回檔，為短線的買入信號；股價向下穿越“下限”時，將形成短期反彈，為短線的賣出時機(jī)。錯誤 38、x產(chǎn)權(quán)比率低是低風(fēng)險(xiǎn)、低收益的財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)，表明債權(quán)人的利益因股東提供的資本所占比重較大而具有充分保障。正確 39、招股說明書不屬于證監(jiān)會規(guī)定的上市公司財(cái)務(wù)報(bào)告信息披露的內(nèi)容。 錯誤 40、缺口分為普通缺口，突破缺口，持續(xù)性缺口與消耗性缺口等四種。 正確 單選 (B.現(xiàn)金收購)出資方式是公司并購中最明了而又最迅速的支付手段　 (C.帶有上下影線的陽線或陰線)K線圖是最普遍、最常見的圖形？　 (D.失衡)的經(jīng)濟(jì)增長狀態(tài)將導(dǎo)致證券市場價格下跌 ( A.定向發(fā)行 )是指發(fā)行人或證券承銷商將其證券主要出售給經(jīng)其選擇或批準(zhǔn)的投資者認(rèn)購，.以達(dá)到上市公司經(jīng)營狀況的目的　 ( A.信用交易風(fēng)險(xiǎn) )屬于系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)　　 ( D.BBB )是正常情況下投資者所能夠接受的最低信用級別？　　 (C.流動性風(fēng)險(xiǎn) )屬于非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)　　 (D、盈利能力強(qiáng) )是存托憑證的優(yōu)點(diǎn)　　 (D.現(xiàn)金對流動負(fù)債的比率 )是分析公司短期償債能力最嚴(yán)格的指標(biāo)　 “熨平”經(jīng)濟(jì)周期波動的貨幣政策應(yīng)該以買賣( D.政府債券)為對象　　 《證券法》規(guī)定，發(fā)行證券并上市的公司應(yīng)當(dāng)在每一個會計(jì)年度的結(jié)束之日起( C.4個月)內(nèi)，向國務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)和證券交易所提交年度報(bào)告　　 2000年1月7日某股票收盤價9.80元，其5日均值為10.20元，該股票的乖離率（5日）為( A.-3.92% ) H股上市公司公眾持股人數(shù)不少于(D.100 )人　 H股上市公司社會公眾持有的股份不得低于公司股份總額的(C.25%)　 T型K線圖的特點(diǎn)是(C.開盤價、收盤價、最高價相等) β值衡量的風(fēng)險(xiǎn)是(A.系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn) )　　 按我國《證券法》規(guī)定，經(jīng)紀(jì)類證券公司其注冊資金不少于(A.5000 )萬元　　 按我國《證券法》規(guī)定，綜合類證券公司其注冊資金不少于(C.50000 )萬元　　 按照(B.購并的方式)進(jìn)行分類，可以將購并分為整體購并、投資控股購并、股權(quán)有償轉(zhuǎn)讓購并等形式　 按照紐約證券交易所的規(guī)定，發(fā)行人在接到具有適宜性的通知之日( A.3個月)內(nèi)，可以隨時提出上市申請　 按照我國《公司法》的規(guī)定，如果A、B兩家公司實(shí)現(xiàn)了新設(shè)合并，則是指（D.A、B公司均取消法人資格，組成一家新公司 ） 按照我國法律，上市申請人在接到上市通知書后，應(yīng)在股票上市前(A.3個工作日 )將上市公告書刊登在至少一種中國證監(jiān)會指定的報(bào)紙上　　 按照我國基金管理辦法規(guī)定，基金投資組合中，每個基金投資于股票、債券的比例不能少于其基金資產(chǎn)總值的（C.80%） 按組織形式投資基金可分為( C.契約型投資基金 )和公司型投資基金　 B把股票分為普通股和優(yōu)先股的根據(jù)是( B.享有的權(quán)利不同 )　 C 測度分散化資產(chǎn)組合中某一證券的風(fēng)險(xiǎn)用的是( D.貝塔值 )　　 持有公司( A.10% )以上股份的股東享有臨時股東大會召集請求權(quán)　　 從理論上來說，一家公司要想使股票價值最大化，如果它相信( D.公司未來的股權(quán)收益率將低于它的資本化率 )，就應(yīng)該把它的所有收益用來發(fā)放紅利　　 從收益分配的角度看( D.根據(jù)公司具體情況，可自行決定 ) D　　 當(dāng)對于公司的資產(chǎn)凈值存在爭議時，尤其是對企業(yè)商譽(yù)、專利等無形資產(chǎn)定價存在異議時，(C.競價拍賣法)是解決問題的較好辦法　 當(dāng)投資者對某家上市公司的股票持有比例達(dá)到 (C.30% ) 時，除了按照規(guī)定報(bào)告外，還應(yīng)當(dāng)自事實(shí)發(fā)生之日起45日內(nèi)向公司所有股東發(fā)出收購要約并同時刊登到有關(guān)報(bào)紙上　 導(dǎo)致我國股市與經(jīng)濟(jì)走勢異動的重要原因之一是( D.管理層的決策 )　　 定向募集公司內(nèi)部職工股，其比例不得超過公司股份總數(shù)的( A.10% )　 對購并目標(biāo)公司進(jìn)行法律方面的審查分析的目的是為了(D.A、B都是)　 對開放式基金而言，若一個工作日內(nèi)的基金單位凈贖回申請超過基金單位總份數(shù)的( B.10% )，即認(rèn)為是發(fā)生了巨額贖回　 對于帶有上下影線的陰線，(A.上影線較長，下影線較短，陰線實(shí)體較長)空方實(shí)力最強(qiáng)？　 對于僅有上影線的光腳陽線，(A.陽線實(shí)體較長，上影線較短)情況多方實(shí)力最強(qiáng)？ F　 發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券對發(fā)行公司有(A.低成本籌集資金 )益處　　 反映發(fā)行在外的每股普通股所代表的凈資產(chǎn)的指標(biāo)是( B.每股凈資產(chǎn))　 非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)也稱為( C.殘余風(fēng)險(xiǎn))　 G　 根據(jù)《新刑法》規(guī)定，操縱證券價格，獲取不正當(dāng)利益或者轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)，情節(jié)嚴(yán)重的，(.處以5年以下有期徒刑或者拘役，并處或單處違法所得l－5倍罰金 ) 根據(jù)MACD指標(biāo)分析，當(dāng)DIF和DEA指標(biāo)均為正值時，且DIF從下向上突破DEA，此時投資者較好的投資辦法是(A.買入 )　 根據(jù)固定增長的紅利貼現(xiàn)模型，公司資本化率的降低將導(dǎo)致股票內(nèi)在價值(B.升高 )　　 股東權(quán)益比率是反映（C.償債能力 )的指標(biāo)　　 股份公司發(fā)行的股票具有( B.無償還期限 )的特征　　 股份公司發(fā)行股票，作為其發(fā)起人持有股份應(yīng)少于公司股份總額的(C.35% )　 股票指數(shù)期貨的標(biāo)的物是 (B.股票指數(shù) )　　 固定增長的紅利貼現(xiàn)模型最適于估計(jì)哪種公司的股票價值(C.穩(wěn)定增長的公司 )　　 光頭光腳的陰線的特點(diǎn)是(D.開盤價等于最高價，收盤價等于最低價) J　 基本不會造成證券市場價格上升的因素是(A.就業(yè)形勢嚴(yán)峻 )　 基本不會造成證券市場價格下降的因素是(C.稅收增加 )　　 基金持有一家上市公司發(fā)行的股票不能超過其基金資產(chǎn)凈值的( B.10%） 基金收益分配不得低于基金凈收益的( B.90% ） 基金投資于國債的比例不得低于( B.基金資產(chǎn)凈值 )的20%　 假定某證券的無風(fēng)險(xiǎn)利率是5%，市場證券組合預(yù)期收益率10%，β為0.9，則該證券的預(yù)期收益率是(B.9.5% )　 假設(shè)某投資者贖回5萬份華安創(chuàng)新基金，對應(yīng)的贖回費(fèi)率為0.5%，假設(shè)贖回當(dāng)日基金單位凈值為1.0328，則其可得到的贖回金額為(A.51381.8 )元　 假設(shè)某投資者投資5萬元申購華安創(chuàng)新基金，對應(yīng)的申購費(fèi)率為1.5%，假設(shè)申購當(dāng)日基金單位凈值為1.0328，則其可得到的申購份額為( B.47686)份　 交割通常有當(dāng)日交割、次日交割和( D.例行交割 )方式　 K　 開放式基金的日常申購成功與否，投資者可以( C.T+2 )工作日后向基金銷售網(wǎng)點(diǎn)進(jìn)行查詢　 開放式基金的日常贖回從基金成立(C.三個月后 )開始　 開放式基金的日常贖回的款項(xiàng)，應(yīng)該在( D.T+7 )工作日之內(nèi)向基金持有人劃出　 M 馬柯維茨的有效邊界圖表中，證券最佳投資組合在(B.第二象限 )　　 馬克維茨描述的資產(chǎn)組合理論主要著眼于(B.分散化對于資產(chǎn)組合的風(fēng)險(xiǎn)的影響 )　　 賣出期權(quán)的協(xié)定價與期權(quán)費(fèi)呈(C.同向)變化　 某公司發(fā)行一債券，面值1000元，票面利率4%，期限5年，在即將發(fā)行時，同期市場利率上升到5%，在此情況下此債券的發(fā)行價應(yīng)為( D.960 )元　　 某股當(dāng)日新上市，共成交3000萬股，而該股流通總股本為8000萬股，該股當(dāng)日的換（B.37.5%） 某股份公司（總股本小于4億）如果想在上海證券交易所上市，其向社會公開發(fā)行的股份不得少于公司股本總數(shù)的（B.25%） 某股票第五天的股票均值為8.80，第六天的收盤價為9.05，如做5日均線，該股票第六天的均值為(B.8.85 )　 某股票在今后三年中不打算發(fā)放紅利，三年后，預(yù)計(jì)紅利為每股2 . 0 0美元，紅利支付率為4 0%，股權(quán)收益率為1 5%，如果預(yù)期收益率為1 2%，目前，該股票的價值最接近于(C.47美元 )　 某人如果同時買入一份看漲期權(quán)和一份看跌期權(quán)，這兩份合約具有相同的到期日、協(xié)定價格和標(biāo)的物，則投資者( A.最大虧損為兩份期權(quán)費(fèi)之和 )　　 某人如果同時賣出一份看漲期權(quán)和一份看跌期權(quán)，這兩份合約具有相同的到期日、協(xié)定價格和標(biāo)的物，則投資者(B.最大盈利為兩份期權(quán)費(fèi)之和 )　　 某上市公司在上市之初，曾由市場傳聞其本年度會有大比例送配題材，但該公司董事會隨后即發(fā)布公告聲明，說公司并未就該決議作過考慮，可時隔不久，公司就公布了10送10的決議，其間股價由15元一路升至30元，在此過程中，該公司領(lǐng)導(dǎo)層的做法( A.違反了信息披露應(yīng)前后一致的要求)　 某投資者買入一股票看跌期權(quán)，期權(quán)的有效期為3個月，協(xié)定價為30元一股，合約規(guī)定股票數(shù)量為100股，期權(quán)費(fèi)為2元一股，則下面的描述中(D.當(dāng)該股票的市價低于18元時投資者開始盈利 )是不正確的？　 某只股票股東要求的回報(bào)率是15%，固定增長率為10%，紅利支付率為45%，則該股票的價格-盈利比率為( C.9 )　　 某只股票預(yù)計(jì)一年后發(fā)放紅利1.00美元，并且以后每年增長5%。在紅利貼現(xiàn)模型中，該股票現(xiàn)在的價格應(yīng)為10美元。根據(jù)單階段固定增長紅利貼現(xiàn)模型，如果股東要求的回報(bào)率為15%，則兩年后股票的價值為( A.11.03美元 )　　 目前，世界上廣泛采用的道瓊斯股指是以( B.1882年10月1日30種工業(yè)股均價 )為基點(diǎn)100點(diǎn)的指數(shù) N　 紐約證券交易所對境外公司在其交易所上市規(guī)定該公司在世界范圍內(nèi)，持有100股以上的股東不少于(C.5000 )人　 紐約證券交易所對境外公司在其交易所上市規(guī)定該公司在世界范圍內(nèi)預(yù)期市值超過(A.10000)萬美元 Q　 期權(quán)的( A.買方 )需要繳納保證金在交易所　　 期權(quán)價格是以( A.買方利益)為調(diào)整依據(jù)　　 R 日K線圖中包含四種價格，即( C.開盤價、收盤價、最低價、最高價) 如果公司股本超過4億，其向社會公開發(fā)行的股份總數(shù)不得少于公司股本總數(shù)的（D.15% ） 如果紅利增長率(B.高于市場資本化率 )，運(yùn)用固定增長的紅利貼現(xiàn)模型就無法獲得股票的價值　　 如果均線從下降軌跡變?yōu)槠教罐D(zhuǎn)而呈上升趨勢，而股價此時從均線下方突破并交叉向上，此信號為(（B.買入信號) 如果某股當(dāng)日收盤價10.5元，其5天內(nèi)最高價11.00元，最低價10.00元，該股當(dāng)日未成熟隨機(jī)值（5）為(A.50) 如果某股票10天內(nèi)的最高價為15元，最低價為12元，第十天的收盤價為13元，那么該股票的10日威廉指標(biāo)為( C.66.67) 如果某證券組合的基準(zhǔn)為1.0，而其中某股票的β值為0.90，表明( C.該股票的波動性比證券組合的波動性低0.05)　 如果其他因素保持不變，在相同的協(xié)定價格下，遠(yuǎn)期期權(quán)的期權(quán)費(fèi)應(yīng)該比近期期權(quán)的期權(quán)費(fèi)(C.高 )　　 如果協(xié)方差的數(shù)值小于零，則兩種證券的收益變動結(jié)果( B.相反)　　 如果一家公司的股權(quán)收益率為15%，留存比率為40%，則紅利的持續(xù)增長率為( A.6% )　 S　 上市公司在(D.公司從海外引入一名新的部門經(jīng)理 )的情形下，不需要公布臨時性公告　　 上市公司在進(jìn)行信息披露時，要求提供持續(xù)性的信息披露文件，不屬于此類文件的是(D.公司投資價值分析報(bào)告 )　　 上證180指數(shù)是1996年7月1日起正式發(fā)布的上證30指數(shù)的延續(xù)，其基點(diǎn)為(B.2002年6月28日 )上證30指數(shù)的收盤指數(shù)3299.05點(diǎn)　　 收盤價、開盤價、最低價相等時所形成的K線是(　B.倒T型 ) T 通過計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)，沒有經(jīng)紀(jì)人的一個場外交易市場，稱為( D.第四市場 )　　 同一基金管理人管理的全部基金持有一家公司發(fā)行的證券，不得超過該證券的( C.15% ) 頭肩底向上突破頸線，(B.成交量較大 )突破的可靠性大　　 投資者打算買一只普通股并持有一年，在年末投資者預(yù)期得到的紅利為1.50美元，預(yù)期股票那時可以26美元的價格售出。如果投資者想得到1 5%的回報(bào)率，現(xiàn)在投資者愿意支付的最高價格為(23.91美元) 投資者購買股票的收益主要來自兩方面，一是( A.股息和紅利)，二是流通過程所帶來的買賣差價　 W　 為解決購并公司的貨源供應(yīng)不暢和貨源價格控制問題，同時也為了便于公司控制銷售價格穩(wěn)定，一般會采取( B.上游整合)戰(zhàn)略　 委比值變化范圍( B.-100-100 ) 我國《證券法》第七十九條規(guī)定，投資者持有一個上市公司( D.已發(fā)行股份的5% )應(yīng)當(dāng)在該事實(shí)發(fā)生之日起三日內(nèi)向證監(jiān)會等有關(guān)部門報(bào)告　 　 我國A股上市公司成立時間必須在( A.3年)以上　　 我國曾于1993年開展金融衍生交易(B.國債期貨 )　　 我國債券評級級別設(shè)置是(A.三級九等 )　　 無風(fēng)險(xiǎn)證券的β值等于(B.0 )　　 無風(fēng)險(xiǎn)證券投資可以是(C.商業(yè)銀行的定期存款 )　　 X 系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)也稱( A.分散風(fēng)險(xiǎn) )風(fēng)險(xiǎn)　 下列(D.有限表決權(quán))不是普通股的特點(diǎn)　 下列(A.收益較高)不是指數(shù)基金的優(yōu)點(diǎn)？　 下列(C.優(yōu)先股可由公司贖回)是優(yōu)先股的特點(diǎn)　　 下列( B.交易價格)不是期貨合約中應(yīng)該包括的內(nèi)容？　　 下列( A.時間固定 )不是場外交易市場的特點(diǎn)？　　 下列證券投資品種中( C.普通股票)是風(fēng)險(xiǎn)最大的？　　 下列證券中不屬于有價證券的是(B.商品證券 )　 下面對資產(chǎn)組合分散化的說法哪些是正確的？( C.當(dāng)把越來越多的證券加入到資產(chǎn)組合當(dāng)中時，總體風(fēng)險(xiǎn)一般會以遞減的速率下降)　　 下面哪一種資產(chǎn)組合不屬于馬克維茨描述的有效率邊界？( D.資產(chǎn)組合Y 期望收益9% 標(biāo)準(zhǔn)差21% )　　 下圖表示（ A.買入看漲期權(quán) ） 現(xiàn)在報(bào)刊雜志上經(jīng)常引用的道瓊斯指數(shù)是( C.紐約證交所 )　　 相關(guān)系數(shù)β等于-1意味著( C.兩種證券之間風(fēng)險(xiǎn)可以完全抵消 )　　 香港恒生指數(shù)采用( B.33家)為樣本股　　 信息披露公開原則的要求就是指信息披露應(yīng)該( D.及時、準(zhǔn)確、完整、真實(shí) )　 Y 一般來說，市盈率較低的股票，投資價值(C.較好) 一般情況下，在20區(qū)域下，(C.K線由下向上穿過D線 )是買入信號　 一般性，上市公司二級市場上流通的股票價格通常要(C.高于 )其公司每股凈資產(chǎn)　 一般性，最受投資者關(guān)心的指標(biāo)是( D.凈資產(chǎn)收益率 )　　 依據(jù)優(yōu)先股股息在當(dāng)年未能足額分派，能否在以后年度補(bǔ)發(fā)，可將優(yōu)先股分為( A.累計(jì)優(yōu)先股和非累計(jì)優(yōu)先股) 移動平均線呈空頭排列時的情況是(B.股票價格、短期均線、中期均線、長期均線自下而上依次排列 )　　 移動平均線是由美國專家葛蘭維而發(fā)明的，它利用數(shù)理統(tǒng)計(jì)的方法處理每一交易日的( A.收盤價) 以下（B.資產(chǎn)剝離）方式不屬于我國常見的上市公司間購并方式　　 應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)天數(shù)是反映上市公司(B.經(jīng)營能力 )的指標(biāo)　 用以衡量企業(yè)償付借款利息支付能力的指標(biāo)是(A.利息支付倍數(shù)) 有利于證券市場繁榮的貨幣政策是(C.公開市場買入 )　　 原來在交易所上市的證券，現(xiàn)在轉(zhuǎn)移到場外進(jìn)行交易所形成的市場，通常被稱為( C.第三市場)　 Z　 在公司購并過程中，符合市場化要求的政府行為是(C.為購并制定政策并創(chuàng)造一定的方便條件) 在公司預(yù)先知道可能被收購的時候，可以采取股票交易的反購并策略，會引起公司股本結(jié)構(gòu)變化的方法是(C.股份回購)　 在紅利貼現(xiàn)模型中，不影響貼現(xiàn)率k的因素是(C.資產(chǎn)回報(bào)率 )　　 在期權(quán)合約的內(nèi)容中，最重要的是(B.協(xié)定價格 )　　 在確定收購目標(biāo)公司的價格的時候，根據(jù)對上市公司的盈利能力的判斷和估計(jì)，同時也能反映投資者對該公司的前景信心的定價方法是(C.市盈率法)　 在下列債券中籌資成本最高的是( D.企業(yè)債券 )　　 在預(yù)計(jì)市場利率將要走高時，人們應(yīng)該持有(B.短期債券 )　 在以每股2 5美元的價格賣出普通股之后，某公司共有股票500萬股，售后公司的資產(chǎn)負(fù)債表如下：(單位：百萬美元) 資產(chǎn)　　　　　　　　　　負(fù)債和股東權(quán)益 流動資產(chǎn)　　　　20　　　　　　流動負(fù)債　12 廠房與設(shè)備凈值　42　　　　　　長期負(fù)債　5 　　　　　　　　　　　　　　　普通股　　45 總計(jì)　　　　　　62 總計(jì)　　　62 每股的賬面凈值為:　　(C.9.00 美元) 在以每股2 5美元的價格賣出普通股之后，某公司共有股票500萬股，售后公司的資產(chǎn)負(fù)債表如下：(單位：百萬美元) 資產(chǎn)　　　　　　　　　　負(fù)債和股東權(quán)益 流動資產(chǎn)　　　　20　　　　　　流動負(fù)債　12 在證券發(fā)行信息披露制度中處于核心地位的文件是(C.招股說明書 )　　 漲跌停板制度通常規(guī)定( A.前一交易日的收盤價 )為當(dāng)日行情波動的中點(diǎn)　　 證券市場規(guī)范的基本標(biāo)志是(D.市場規(guī)則的法制化和監(jiān)督管理的有效性 )　 證券組合的方差是反映( C.預(yù)期收益率偏離實(shí)際收益率幅度 )的指標(biāo)　　 資本市場線方程的截距是( A.無風(fēng)險(xiǎn)貸出利率 )　　 資產(chǎn)負(fù)債率是反映上市公司(D.資本結(jié)構(gòu))的指標(biāo)　 資產(chǎn)收益率是反映上市公司(A.獲利能力)的指標(biāo)　 自律性管理監(jiān)督主要由證券市場內(nèi)一些機(jī)構(gòu)自行制定一套規(guī)章制度，這些機(jī)構(gòu)不包括( B.證券交易所)　 作為國民經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的晴雨表，發(fā)展中國家的證券市場的表現(xiàn)與國民經(jīng)濟(jì)的運(yùn)行( B.經(jīng)常發(fā)生背離)　 多選、 按發(fā)行主體不同，債券主要分為（ABC）A. 公司債券B. 金融債券C. 政府債券 按照購并方式是否公開進(jìn)行分類，可以分為（AB）A. 公開收購B. 非公開收購 被債券評級為更高信用級別的發(fā)債企業(yè)，將會使其債券（BC）B. 籌資成本更低C. 更具投資價值 存托憑證的優(yōu)點(diǎn)表現(xiàn)為（ABD） A. 市場容量大籌資能力強(qiáng)B. 上市手續(xù)簡單，發(fā)行成本低D. 避開直接發(fā)行股票、債券的法律要求 對各類證券從業(yè)機(jī)構(gòu)的欺詐客戶行為，根據(jù)不同情況，可以處以（ABCD） A. 應(yīng)單處或者并處警告 B. 限制或暫停其證券經(jīng)營業(yè)務(wù) C. 沒收非法所得D. 罰款 根據(jù)投資標(biāo)的劃分，基金可以劃分為（ABCDE） A. 國債基金B(yǎng). 股票基金C. 貨幣基金D. 黃金基金E. 衍生債券基金 購并目標(biāo)公司的定價方法包括（ABD）A. 凈資產(chǎn)法B. 市盈率法D. 競價拍賣法 購并目標(biāo)公司前的審查活動主要包括（ABC ）A. 產(chǎn)業(yè)分析B. 財(cái)務(wù)狀況分析C. 營運(yùn)狀況分析 購并上市公司表現(xiàn)為下列那些情況（ABCD） A. 目標(biāo)公司成為購并公司的分公司B. 目標(biāo)公司成為購并公司的事業(yè)部 C. 購并公司獲得目標(biāo)公司50％以上的股份，成為絕對控股股D. 購并公司成為目標(biāo)公司的相對控股大股東 股份回購可以采?。˙CD ）方式B. 二級市場購買C. 協(xié)議收購D. 要約收購 股票回購（ABD）A. 是一種公司理財(cái)行為B. 可以提高股票內(nèi)在價值D. 可以調(diào)整股本結(jié)構(gòu) 股票回購可采取（ABC）A. 二級市場購買B. 協(xié)議收購C. 要約方式收購 股票屬于（BD）B. 所有權(quán)證券D. 資本證券 股票投資的利率風(fēng)險(xiǎn)是指由于市場利率變化而給投資者帶來損失的可能性。當(dāng)股票收益一定時，股票價格與市場利率變化表述正確的是（AD） A. 當(dāng)市場利率上漲時，股票價格會下跌D. 當(dāng)市場利率下降時，股票價格會上漲 關(guān)于“價、量、時、空”四要素，正確地說法是（AB） A. 技術(shù)分析是對“價、量、時、空”四者關(guān)系的分析B. 市場行為最基本的表現(xiàn)是成交價和成交量 廣義上的購并應(yīng)包括（ABCD）等方式。A. 收購與聯(lián)營B. 出售C. 擴(kuò)張D. 購回與接管 基金收益的分配方式有（ABCD）A. 以現(xiàn)金形式發(fā)放 B. 派送基金單位C. 把投資收益按基金單位凈資產(chǎn)值折成相應(yīng)的基金單位份額滾入本金再投資 D. 將以上幾種方式結(jié)合 金融期貨包括（ABC）A. 貨幣期貨B. 利率期貨C. 股指期貨 金融衍生工具的基本功能表現(xiàn)為（ABCDE）A. 規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)B. 價格發(fā)現(xiàn)C. 盈利功能D. 資產(chǎn)管理功能E. 籌資功能 某投資者買入一股票看跌期權(quán)，期權(quán)的有效期為3個月，協(xié)定價為20元一股，和約規(guī)定股票數(shù)量為100股，期權(quán)費(fèi)為2元一股，描述中正確的是（ABDE） A. 該投資者最大的損失為200元B. 當(dāng)該股票的市場價格為18元，對投資者來說是不盈不虧的 D. 當(dāng)該股票的市價低于18元時投資者開始盈利E. 當(dāng)該股票的市場價格高于20元時，投資者放棄執(zhí)行權(quán)利 期權(quán)交易組合條件包括（ABCDEF）A. 價格B. 期限C. 數(shù)量D. 期權(quán)費(fèi)E. 交易目的F. 結(jié)算 人們購買證券的主要目的是為了（ABC）A. 獲得股息B. 獲得利息C. 買賣證券的差價收入 投資者對上市公司財(cái)務(wù)狀況進(jìn)行的分析，可以從上市公司的（ABCDE）等方面進(jìn)行綜合分析 A. 資本結(jié)構(gòu)B. 償債能力C. 經(jīng)營能力D. 獲利能力E. 現(xiàn)金流量 下列關(guān)于技術(shù)分析的要素的說法正確的是（ABC） A.價與量是市場行為最基本的表現(xiàn) B.股價隨著成交量的遞增而上漲，表示股價會上升 C.成交量是股價的先行指標(biāo) 下列關(guān)于相關(guān)系數(shù)的說法那些是正確的（BD） B. 相關(guān)系數(shù)接近1時，這兩個證券組合的風(fēng)險(xiǎn)越大D. 相關(guān)系數(shù)小于1，則在不減少投資預(yù)期收益的前提下產(chǎn)生降低風(fēng)險(xiǎn)的效果 下列那個特點(diǎn)是優(yōu)先股的特點(diǎn)（BC）B. 股息優(yōu)先C. 優(yōu)先清償權(quán) 下列那些方式是反購并股票交易策略（ABCD）A. 股份回購B. 員工持股計(jì)劃C. 管理層收購D. 財(cái)產(chǎn)鎖定 下列那些風(fēng)險(xiǎn)屬于系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)（ABCD）A. 政治政策性風(fēng)險(xiǎn)B. 利率風(fēng)險(xiǎn)C. 信用交易風(fēng)險(xiǎn)D. 匯率風(fēng)險(xiǎn) 下列那些商品宜作為期貨合約標(biāo)的物（ABCF）A. 石油B. 黃金C. 咖啡F. 大豆 信用評級的局限性表現(xiàn)在（ABCD） A. 信用評級資料的局限性B. 信用評級隊(duì)管理者的評價薄弱 C. 信用評級的自身風(fēng)險(xiǎn)D. 信用評級不代表投資者的偏好 信用評級機(jī)構(gòu)（CD） C. 對發(fā)債公司提出資產(chǎn)重組等方面的建議，以達(dá)到發(fā)債公司所希望的評級 D. 對發(fā)債公司的債券的發(fā)行量、期限等提出建議和意見，以達(dá)到發(fā)債公司所 移動平均線的特點(diǎn)有（ABCD ) A. 慣性特點(diǎn)B. 助長特點(diǎn)C. 頻繁發(fā)出買賣信號，使投資者無所適從D. 是判斷市場走勢的重要指標(biāo) 以交易市場結(jié)構(gòu)分類,衍生金融交易可以分為(AE)A. 場內(nèi)交易E. 場外交易 以下那些是債券的基本特征（ABCDE）A.償還性B. 流通性C. 返還性D. 穩(wěn)定性E. 風(fēng)險(xiǎn)性 以下那些屬于資本證券（BCE）B. 股票C. 債券E. 認(rèn)股權(quán)證 影響速動比率的因素有（ACD）A. 應(yīng)收賬款C. 短期借款D. 預(yù)付帳款 在K線運(yùn)用中，（CD）C. 上影線越長，空方占的優(yōu)勢越大D. K線分為陽線和陰線兩種形態(tài) 在道氏理論中，股票市場的變化有幾種周期性的變化，分別是（ADE）A. 主要趨勢 D. 次要趨勢E. 日常波動 整個證券市場的監(jiān)管應(yīng)是全方位的，囊括證券市場的全過程，一般包括對（AC）的監(jiān)管兩大部分。 A. 證券市場主體C. 證券市場活動 證券經(jīng)紀(jì)人小王接到客戶的指令，要將其帳戶上的某股票全部以市價立即賣出，但小王根據(jù)其朋友也就是該股票上市公司董事長秘書的建議，認(rèn)為該股票上市公司會漲，于是沒有賣出，果然，該股票大漲，該客戶大賺了一筆，小王的這種行為是（BC）B. 欺詐行為C. 內(nèi)幕交易 證券欺詐行為主要是指（ABD）等違法行為。A. 內(nèi)幕交易B. 欺詐客戶D. 虛假陳述 證券市場“三公”原則是指（ACD）。A. 公開C. 公平D. 公正 證券市場中除了證券欺詐行為外，其他違規(guī)行為還包括（ABCD） A. 擅自發(fā)行證券 B. 為股票交易違規(guī)提供融資融券及投資交易 C. 上市公司違規(guī)買賣本公司股票 D. 上市公司擅自改變募股資金用途 指數(shù)基金的優(yōu)點(diǎn)表現(xiàn)在（ABCD）A. 風(fēng)險(xiǎn)較低B. 管理費(fèi)用相對較低C. 監(jiān)控工作比較簡單D. 延遲納稅 中國證監(jiān)會的主要職責(zé)是（AB）A. 負(fù)責(zé)行業(yè)性法規(guī)的起草 B. 根據(jù)證券法規(guī)和行業(yè)規(guī)定，對證券發(fā)行、交易活動及市場參與者行為實(shí)施監(jiān)督和管理 判斷題（B錯誤） B股是以人民幣標(biāo)明面值，供國外投資者以人民幣購買的股票。 (B) 以外幣認(rèn)購和買賣，投資人不僅限于外國投資者，還包括中國境內(nèi)居民。 H股上市公司上市后公司股票的市值必須高于10000萬港元。 (B) 5000萬 KDJ指標(biāo)中J值的取值范圍在0-100之間。 (B) 可以超過100和低于0 T型K線圖下影線越長，空方力量越強(qiáng)。 (B) 多 按我國《證券法》規(guī)定，股份公司注冊資本須一次募集到位。 (B) 企業(yè)也可以分期出資 按照購并的方向進(jìn)行分類，可以把購并分為善意購并和惡意購并兩類。 (B) 意愿 按照規(guī)定，只要符合境外交易所上市條件的公司，不用符合我國有關(guān)法律的規(guī)定，只要符合申請上市所在地的有關(guān)證券上市的法律即可。 (B) 不僅要 還要 備兌權(quán)證的發(fā)行量大，其發(fā)行價格應(yīng)該較高。 (B) 低 財(cái)產(chǎn)鎖定是那些手中現(xiàn)金流量充裕的公司面臨惡意收購時所經(jīng)常運(yùn)用的一種反購并策略。 (B) 無力融資買下本公司 場外交易市場是一個分散的無形市場，沒有固定的交易場所，沒有統(tǒng)一的交易時間，但有統(tǒng)一的交易章程。(B) 也沒有 持有股票認(rèn)購權(quán)證的人必須在規(guī)定期限內(nèi)買入股票。 (B) 有權(quán) 存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)是反映企業(yè)長期償債能力的指標(biāo)。 (B) 短期 帶有上影線的光腳陰線是先抑后揚(yáng)型。 (B) 先漲后跌 帶有下影線的光頭陽線，常常預(yù)示著空方的實(shí)力比較強(qiáng)。 (B) 多 當(dāng)客戶賣出ADR而無人買入時，客戶必須等到有人買入時才可以將手中的ADR賣出。 (B) 當(dāng)相關(guān)系數(shù)為-1時，證券組合的風(fēng)險(xiǎn)最大。 (B) 短期均線由上而下穿越長期均線時，可考慮賣出股票。 (B) 買入 對于帶有上下影線的陽線，上影線越長，下影線越短，對多方越有利。 (B) 空 發(fā)展和規(guī)范是證券市場的兩大主題發(fā)展是基礎(chǔ)，規(guī)范是目的。(B) 規(guī)范是證券市場進(jìn)一步發(fā)展的前提，發(fā)展必須以規(guī)范為基礎(chǔ)。 根據(jù)《證券法》規(guī)定個人投資者從事證券投資必須在符合政府有關(guān)部門規(guī)定的范圍內(nèi)進(jìn)行，可以進(jìn)行私下買賣股票。(B) 不允許 根據(jù)證券法的規(guī)定，因違法行為或者違紀(jì)行為被解除職務(wù)的證券交易所、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的負(fù)責(zé)人或者證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)的董事、監(jiān)事、經(jīng)理，自被解除職務(wù)之日起未滿3年的，不得擔(dān)任證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)的董事、監(jiān)事或者經(jīng)理?！　?B) 5 公司對購并依據(jù)的分析中，需要分析購共產(chǎn)生的協(xié)同作用，其中最主要的是功能性協(xié)調(diào)和技術(shù)性協(xié)調(diào)兩個方面?！　?B) 公司發(fā)行股票和債券目的相同，都是為了追加資金。 (B) 融資 公司股本總額超過4億元人民幣的，向社會公開發(fā)行股票的比例在25%以上。 (B) 15% 公司職工股和社會公眾股是兩個差不多的概念。(B) 兩者概念不同：公司職工股，是本公司職工在公司公開向社會發(fā)行股票時按發(fā)行價格所認(rèn)購的股份。社會公眾股是指股份公司采用募集設(shè)立方式設(shè)立時向社會公眾（非公司內(nèi)部職工）募集的股份。 公司制交易所的優(yōu)點(diǎn)是收取的各類費(fèi)用和交易雙方的經(jīng)濟(jì)壓力相對較低。 (B) 會員制 公司自我評價主要包括公司的經(jīng)濟(jì)實(shí)力分析、所在行業(yè)的發(fā)展前景、公司發(fā)展戰(zhàn)略問題評價、購并的可能性分析等。 (B) 股東權(quán)益比率是反映企業(yè)短期償債能力的指標(biāo)。 (B) 長期 股份公司的注冊資本須由初始股東全部以現(xiàn)金的形式購買下來。(B) 股東可以用貨幣出資，也可以用實(shí)物、工業(yè)產(chǎn)權(quán)、非專利技術(shù)、土地使用權(quán)作價出資 股份公司上市后因違反有關(guān)規(guī)定，被終止上市的，將永遠(yuǎn)不能再申請上市。 (B) 可以申請 股份公司注冊資本就是實(shí)收資本。 (B) 不一定，一般的內(nèi)資企業(yè)也可以分期出資，這樣就可能不一致。 股票一經(jīng)損毀或遺失，股東權(quán)力就隨之消失。 (B) 不會隨之 國際收支順差可以增加一國的外匯儲備，增加對有價證券的需求，所以國際收支順差越大越好，持續(xù)時間越長越好?！　?B) 不一定 不一定 國有法人股屬于法人股，但不屬于國有股權(quán)?！　?B) 也屬于 會員制交易所容易受利益驅(qū)使，交易所成員不斷增多，增加管理的難度。 (B) 公司制 凈資產(chǎn)收益率一般是最受投資者關(guān)心的指標(biāo)。 (B) 資本金利潤率 開放式基金的認(rèn)購和申購是一回事。 (B) 不 看漲期權(quán)的協(xié)定價格與其合約的期權(quán)費(fèi)呈正比例的變化關(guān)系，看跌期權(quán)的協(xié)定價格與其合約的期權(quán)費(fèi)呈反比例的變化關(guān)系。 (B) 反 正 可轉(zhuǎn)換債券的轉(zhuǎn)換價格可以隨著股票市場價格的變化而調(diào)整。 (B) 理論上講，在期權(quán)交易中，賣方所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)是有限的，而獲利空間是無限的。 (B) 買方 例行交割就是在T+3天進(jìn)行交割。 (B) 流動比率越高越好。 (B) 不是。太低變現(xiàn)能力弱，還債能力弱。太高說明盈利能力不強(qiáng)。 美國證券監(jiān)管制度在世界上較為成熟，是自律性監(jiān)管的典型代表。 (B) 法定機(jī)構(gòu)監(jiān)管模式 歐洲債券一般是在歐洲范圍內(nèi)發(fā)行的債券。 (B)是在國外債券市場上以第三國貨幣為面值發(fā)行的債券。 期權(quán)買入方支付期權(quán)費(fèi)可購買看漲期權(quán)，期權(quán)賣出方支付期權(quán)費(fèi)可賣出看跌期權(quán)。(B) 期權(quán)買入方支付期權(quán)費(fèi)，既可購買看漲期權(quán)，也可購入看跌期權(quán)，賣出方收取期權(quán)費(fèi)，既可出售看漲期權(quán)，也可出售看跌期權(quán)。 人們購買期權(quán)后，即可獲得該股份公司股票的分紅、派息。 (B) 不能 如果公司的資產(chǎn)負(fù)債比率很低就不會有償債風(fēng)險(xiǎn)。 (B) 也會有 如果內(nèi)盤數(shù)量過大，說明買方實(shí)力強(qiáng)大，如果外盤數(shù)量過大，說明賣方實(shí)力強(qiáng)大.(B)賣方 買方 如果一個工作日內(nèi)的基金單位凈贖回申請超過當(dāng)日基金單位總份數(shù)的5%，就認(rèn)為是發(fā)生了巨額贖回。 (B) 10% 上海證券交易所是公司制交易所。 (B) 會員制 上市公司的送配通常只包括送股和配股。 (B) 還有轉(zhuǎn)股 社會主義國家強(qiáng)調(diào)勞動致富，證券投資就是不勞而獲，所以社會主義國家不該發(fā)展證券市場。　　(B) 不是 應(yīng)該 十字星的K線因?yàn)槭毡P價等于開盤價，所以一般沒有紅黑十字星之分。 (B) 如果當(dāng)日收盤價高于前一交易日收盤價，用紅色表示；反之，用黑色表示 市盈率高的股票股價一定較高，所以市盈率高的股票投資價值好。(B)而每股凈收益越高，市盈率則越低。 稅率上升會遏制股市熱度?！　?B) 可能會 投資風(fēng)險(xiǎn)與投資時間成反比例關(guān)系。 (B) 正 我國證券市場監(jiān)管的手段主要有法律手段、經(jīng)濟(jì)手段和行政手段等方式。 (B) 必要的 系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生時，證券市場的股票所受的影響程度是相等的。 (B) 并不是完全相等 現(xiàn)金流量分析中的現(xiàn)金即指庫存現(xiàn)金。 (B) 是指企業(yè)的庫存現(xiàn)金以及可以隨時用于支付的存款，包括現(xiàn)金、可以隨時用于支付的銀行存款和其他貨幣資金。 信用評級高的證券在證券市場上通常都有良好的市場表現(xiàn)。 (B) 信用評級機(jī)構(gòu)要對投資者承擔(dān)法律上的責(zé)任。 (B) 負(fù)有道義上的義務(wù)，但并不承擔(dān)任何法律上的責(zé)任。 信用評級能夠準(zhǔn)確反映企業(yè)管理者的管理水平。 (B) 不能完全 一般來說，兩地上市與第二上市基本相同。 (B) 兩者不同。兩地上市就是指一家公司的股票同時在兩個證券交易所掛牌上市。第二上市是指在兩地都上市相同類型的股票，并通過國際托管銀行和證券經(jīng)紀(jì)商，實(shí)現(xiàn)股份的跨市場流通。 一般來說，期限長的債券流動性差，風(fēng)險(xiǎn)相對較小，利率肯定高一些。 (B) 大 一般情況下，單個證券的風(fēng)險(xiǎn)比證券組合的風(fēng)險(xiǎn)要小。 (B) 大 一般情況下，沒有紅黑T型K線圖或倒T型K線圖之分。 (B) 一般情況下，每股現(xiàn)金流量不一定要大于每股收益。 (B) 通常要 一般情況下，某一證券信用級別，應(yīng)等于其發(fā)行人的信用度。 (B) 一般說來，上市公司目前的盈利水平較好，其在二級市場的股價也較高。 (B) 一國貨幣匯率的下跌一定有利于該國商品的出口，從總需求增加的角度推動股市上揚(yáng)?！?B) 不一定 億安科技的四家股東機(jī)構(gòu)把股價從8元炒到126元的天價，受到證監(jiān)會查處沒收違法所得并處以100％比例的罰款，該案例中他們的所作所為屬于證券欺詐行為中的虛假陳述的行為。 (B) 操縱市場 因?yàn)樯虡I(yè)銀行的重要功能是籌集資金，證券市場的作用與之相同，所以證券市場完成的只是商業(yè)銀行能夠完成的工作，培育證券市場是在有些多此一舉。　　(答案：B) 很有必要 因?yàn)樽C券市場和經(jīng)濟(jì)運(yùn)行會發(fā)生異動，所以基本面分析就毫無價值?！　?B) 很有 因?yàn)檎推渌?jīng)濟(jì)主體不會向證券市場注入資金，所以證券市場賺錢的人只能賺輸錢人的錢，證券投資就是零和游戲?！?B) 不是 證券投資的國際化會釀成世界范圍的金融危機(jī)，東南亞金融危機(jī)的爆發(fā)就是個沉痛的教訓(xùn)，所以一國證券市場不該對外開放?！　?B) 可以 證券投資的技術(shù)分析一定程度上是建立在公司的財(cái)務(wù)狀況和對宏觀經(jīng)濟(jì)政策分析的基礎(chǔ)上。 (B) 基本 只要大量投放貨幣就能使經(jīng)濟(jì)擺脫通貨緊縮，帶動股市趨熱?！　?B) 就可能使 只要經(jīng)濟(jì)增長，證券市場就一定火暴?！　?B) 不一定 指數(shù)基金相對來說管理費(fèi)用較多。 (B) 少 資本固定化比率是反映償債能力的指標(biāo)。 (B) 公司自有資本的固定化程度 最為常見的收購出資方式是股票收購方式。 (B) 現(xiàn)金 計(jì)算題 1、債券收益率 01. 例：某債券在第一年年初的價格為1000元，在這一年年末，該債券以950元的價格出售。這種債券在這一年年末支付了20元的利息。這一年的持有期利率為多少？ 解：持有期利率=（950-1+20）/1000= -3% 02. 某債券面值為1000元，5年期，票面利率為10%，現(xiàn)以950元的發(fā)行價向全社會公開發(fā)行，則投資者在認(rèn)購債券后到持至期滿時可獲得的直接收益率為：Yd＝100%＝10.53% 03. 在例4-1中的債券若投資者認(rèn)購后持至第三年末以995元市價出售，則持有期收益率為： Yh＝100%＝12.11% 04. 某債券面值為1000元，還有5年到期，票面利率為5%，當(dāng)前